Noratis AG lädt zum Investoren-Call am 29. August 2024 um 11 Uhr

Mittwoch, 21. August 2024

Investoren-Call – der Vorstand der Noratis AG erläutert Anlegern im Rahmen eines Webcalls am 29.8.2024 um 11:00 Uhr die geplante Restrukturierung der Noratis-Anleihe 2020/25 (ISIN: DE000A3H2TV6) sowie ein in Auftrag gegebenes Gutachten in Form eines Independent Business Reviews (IBR) und steht anschließend zudem für weitere Fragen zur Verfügung.

Die für die Anleihegläubigerversammlung (AGV) am 10. September 2024 vorgeschlagene Verlängerung der Noratis-Anleihe 2020/25 bis zum 31.12.2028 verbunden mit einer vorzeitigen Rückzahlungsmöglichkeit für die Emittentin, bietet der Noratis AG nach eigenen Angaben die notwendige Flexibilität bei den vorgesehenen Immobilienverkäufen. Hierdurch können Objektverkäufe zu einem günstigeren Zeitpunkt erfolgen und höhere Mittelzuflüsse aus den Veräußerungen erzielt werden. So könne dann auch die Rückzahlung der Anleihe am Ende der Laufzeitverlängerung gesichert werden.

Den Anmeldelink zum Investoren Call finden Sie hier:
https://montegaconnect.de/event/j1elmqfry20stpxby3wcru5pj9ms64mp

Anmeldung zur AGV bis zum 07.09.2024

Die Noratis AG bittet die Anleihegläubiger, an der Gläubigerversammlung am 10. September 2024 in Eschborn teilzunehmen bzw. sich dort vertreten zu lassen.

Für die Beschlussfähigkeit der erstes AGV muss mindestens die Hälfte der ausstehenden Schuldverschreibungen der Noratis-Anleihe 2020/25 vertreten sein. Wenn die erforderliche Präsenz nicht erreicht werden sollte, wird kurzfristig eine zweite AGV einberufen. Diese wäre beschlussfähig, wenn mindestens 25 % der ausstehenden Anleihe vertreten sind.

Hinweis für Anleihegläubiger: Die hierfür notwendige Anmeldung kann postalisch (Noratis AG, c/o Computershare Operations Center, 80249 München) oder per E-Mail an noratis@computershare.de bis zum 7.9.2024 (24.00 Uhr MESZ) erfolgen. Die Anleger benötigen für die Teilnahme einen „Besonderen Nachweis und Sperrvermerk“, der bei der depotführenden Bank angefordert werden muss. Entsprechende Musterformulare für die Anmeldung und den Besonderen Nachweis und Sperrvermerk sind auf der Website der Noratis AG unter https://noratis.de/investor-relations/ in der Rubrik “Anleihegläubigerversammlung” hinterlegt. Anstelle einer persönlichen Teilnahme haben Anleihegläubiger auch die Möglichkeit, den Stimmrechtsvertretern der Gesellschaft eine Vollmacht mit Weisungen zu erteilen. Auch ein Muster dieser Vollmacht steht unter der vorgenannten Adresse zum Download bereit.

Abwertung des Portfolios

Die Noratis AG hat auf Basis der gutachterlichen Bewertung zum 30. Juni 2024 Abwertungen beim Immobilienbestand in Höhe von rd. 31 Mio. Euro vorgenommen (siehe Ad-hoc vom 14. August 2024). Bei Marktwerten des Immobilienbestandes von 483 Mio. Euro zum Jahresende 2023 entspricht dies einer Abschreibung von rd. 6 % (like-for-like). Neben den rein marktbedingten Anpassungen spiegeln die Abwertungen insbesondere Effekte aus der Restrukturierungsplanung der Noratis AG wider. Geringere und verzögerte Investitionen in die Weiterentwicklung einzelner Objekte führen nach Aussagen der Anleihe-Emittentin dazu, dass den Objekten aktuell niedrigere potenzielle Verkaufspreise beigemessen werden. Zudem wurde bei einzelnen Projekten die vorgesehene Vermarktungsstrategie verändert. Bisher für den Einzelverkauf vorgesehene Immobilien werden von Noratis nunmehr im Hinblick auf einen Portfolioverkauf vorbereitet. Hierdurch kann mit einem Verkauf ein ganzes Objekt oder Teilportfolio veräußert werden, die Preiserwartungen gegenüber einem zeitlich aufwendigeren Einzelverkauf liegen aber niedriger.

Die vorgenommenen Abwertungen und der nach wie vor schwache Immobilien-Transaktionsmarkt in Deutschland bestärken die Notwendigkeit der vorgeschlagenen Restrukturierung der Noratis-Anleihe 2020/25. Wie vermeldet hat die Noratis AG durch die gutachterlich vorgenommenen Anpassungen der Wertansätze bei den Immobilien einen ergebnisrelevanten Abschreibungsbedarf von 20,8 Mio. Euro verbucht, der auch das EBIT und das EBT negativ beeinflusst. Die notwendig gewordene Anpassung der Jahresprognose geht nunmehr von einem deutlich negativen EBT sowie einem deutlich negativen EBIT aus. Die vorläufigen Halbjahreszahlen 2024 der Noratis AG nach IFRS liegen bei einem EBIT von rd. -18,4 Mio. Euro und einem EBT von rd. -26,2 Mio. Euro.

INFO: Weitere Informationen zur Noratis AG und zur Gläubigerversammlung finden Sie unter https://noratis.de/investor-relations/.